TO 導讀：隨著技術的進步，社會的數位化程度愈來愈高，互聯網的熱度也持續發燒。在這波新網路浪潮裡，傳統集中度高、習慣享受壟斷溢價又效率偏低的企業都將面臨網際網路極具破壞性的創新衝擊，金融業也不例外。
台灣正要發展的行動支付，究竟該如何在這個浪頭中站起來？下一步又該衝向哪一波浪？中國電商龍頭阿里巴巴旗下阿里研究院研究中國發展電子商務、行動支付等發展之後，指出金融業發展勢必會遇到的改變以及應該調整的方向：
- 改善金融基礎建設、提高支付清算效率
著名學者和金融實務專家謝平曾說過：「如果我們說過去幾十年，金融業最大的創新發生在支付領域，實不為過。」有了網路平台，金融業即可突破時空限制，加快資金的流動速度，克服支付清算資金的儲備量，最大限度保證交易雙方，特別是資金接收方即債權人的利益。從交易方式來看，「互聯網＋金融」的支付方式前端介面直接面對網上客戶，後端連接各家商業銀行，透過採用二次結算的方式，實現大量小額交易在第三方平台的淨額清算，在一定程度上承擔跨行清算功能，高效率地幫助網路使用者完成電子商務過程中的資金流轉，大幅降低單筆業務成本。
另外，第三方支付還進一步促進去現金化。從經驗來看，現金使用愈多，往往地下經濟的比例愈高，使用現金最難留下交易紀錄，在大量使用現金的環境下可能存在大量的逃稅行為，銀行也不得不增加櫃台和自動櫃員機，商家不得不頻繁到銀行辦理存款，中央銀行不得不印製和回收大量紙幣與硬幣，企業、個人及政府都因此增加成本。
2003 年支付寶的發明大幅促進中國電子商務的發展。電子商務的發展反過來擴大網上支付的規模，支付寶交易筆數從最初的萬筆發展到了 2013 年的百億筆，十年間呈現爆炸性成長。
第三方支付的大幅成長為中國網路金融提供重要的基礎建設和技術支援。
網路支付是中國「互聯網＋金融」的開疆者，伴隨著快速發展的電子商務成長，完全從實體經濟出發，在短期內快速發展。傳統的金融體系依靠大工業時代的生產線、大生產及規模化；今天的「互聯網＋金融」則誕生於新經濟中的彈性製造、長尾市場和範疇經濟。
- 健全徵信系統
現代市場經濟其實是信用經濟，而徵信在這個體系中處於樞紐位置。徵信的主要功能是解決金融市場，尤其是信貸市場的資訊不對稱問題，為金融市場中的資金供給者提供識別和管理信用風險的服務，也為金融監管與貨幣政策的制定服務。
「互聯網＋金融」在新的徵信系統中導入非結構化的資料分析，相較於傳統徵信資料以結構化資料為主，網路技術的發展使得徵信系統能建立龐大的非結構化資料庫，使其能處理電子商務資訊、個人行為、位置及個人偏好等非結構化資料。
以阿里巴巴徵信系統為例，該徵信系統側重於客戶在其生態系統上的買賣行為、支付行為等具體的行為資料，由系統自動記錄並分析。資料分析和信用分析在該公司的業務體系內占據重要地位，成為其業務流程最佳化、風險管理、審核貸款、授信、貸後監控及催收等具體業務環節最有力的支撐。
- 提供全方位金融服務、服務「中小微」藍海市場
「互聯網＋金融」站在資訊技術的高地上，打破傳統金融業的地域局限，從而低成本地提高金融服務的涵蓋範圍，在短時間內迅速擴大金融受眾，緩解金融資源可獲得性不夠的問題。這一點對傳統的金融機構也很有利，最直接的好處就是減少傳統金融機構為擴大服務而開設實體分行的資金壓力。
另外，傳統的交易模式與新的狀況結合後也衍生出新的金融產品，如網路借貸就是民間借貸與網路科技結合的產物。這種借貸方式既符合中國長期以來熟人社會的借貸傳統，又提供無抵押擔保、自助交易、快速匹配及借貸理財一體化的新模式，更契合眾多中小型借貸者的金融需求。
值得一提的是，「互聯網＋金融」的資金供給方式遠比傳統金融更大眾化，資金來源不再局限於銀行和一些主要的非銀行金融機構，而是可讓每個投資人都成為「天使」。「互聯網＋金融」利用新的媒合技術，使有多餘資金的一方和有資金需求的一方直接在平台上連結，減少融資交易的程序與成本，提高融資效率。交易的參與者透過平台獲取對方的各項資訊，以及歷史交易情況、資金用途等，豐富針對小微企業與個人的金融產品和服務方式，特別是在資訊相對不透明的小微企業服務領域的契合度高，有很強的競爭力。
- 人本金融的廣闊前景
隨著網際網路對整個世界的改造，人們對於產品差異化、個性化的需求日益提高，產品更新換代週期縮短、複雜程度提高，傳統的大生產及服務於「頭部」的經濟方式正受到日益劇烈的挑戰。實體經濟的長尾效應早已顯現，長尾市場愈來愈受到重視。因此，實體經濟向金融業提出至少三點「改朝換代」的要求：
第一，金融業服務的各類實體企業規模已明顯發生變化，資金需求向小型化和快速化方向發展，資金融通模式必然要適應其變化；
第二，金融業從工業時代規模經濟的思維方式轉向範疇經濟，追求效益，必須注意各種區域性、小眾化、個性化的金融需求，依靠先進的技術與管理手段聚集大量的零散需求，形成服務範疇經濟的新模式；
第三，金融業需要出讓部分權力，參與金融小眾化、普及化的過程。
不久的將來，「互聯網＋金融」會演變成人人金融，實現隨時隨地都有銀行跟隨的理想。在個人金融方面，所有金融資料和資產可透過統一的入口、帳號與介面得到全面管理，個人所需的各種金融服務都會圍繞統一的入口展開。隨著技術的進步和資料的累積，統一帳戶入口與應用會進一步融合，透過複雜的演算法和模組化的金融工具組合，實現隨身金融服務，在任何地點、任何時間獲取金融諮詢與金融資源。
這種「人本金融」才是整個金融業的未來，而「互聯網＋金融」必然是其中的先行者！
（本文經授權摘自《重新想像你的世界：互聯網 + 商業模式大變革》；出版社：天下雜誌出版；圖片來源：FamZoo Staff；未經授權，不得轉載）
台灣來得及發展 Fintech 嗎？都說區塊鏈好用，但區塊鏈公帳到底安不安全？私鑰遺失了怎麼辦？
– 日本最大數位策略顧問團隊 beBit＋區塊鏈專家在場，你的所有問題我們一次解決
– 融入最夯「使用者為中心」設計思考，帶你創新規劃消費者尬意的金融產品
– 報名就加贈一本金融研訓院好書《決勝數位金融時代》！你還等什麼？
- 延伸閱讀
台灣支付業者行行好吧！中國微信支付登台我才曉得支付可以那麼方便
來了，支付寶悄悄的來了！一登台就強勢攻下 3500 間百貨商家還有小黃
讓紙幣消失吧，丹麥宣布 2016 年全面取消現金交易
